селл стоп и селл лимит в чем разница
Торговля на рынке Форекс возможна при помощи рыночных и отложенных ордеров. Использование того или иного типа, прежде всего, зависит от вида торговой стратегии и от возможностей трейдера находиться у торгового терминала все время, чтобы не пропустить удачный вход в рынок. Также, отложенные ордера являются своеобразной защитой от ложных сделок. Их можно удалить, если цена начнет двигаться по иному сценарию. В чем суть сделок, открытых по рынку? Что такое отложенные ордера Бай стоп и бай лимит, селл стоп и селл лимит? Для чего они нужны и как их использовать в трейдинге?
Открытие ордеров по рынку
Открытие ордеров по рынку — самый популярный и часто используемый способ торговли на рынке Форекс. При нажатии трейдером на кнопку «Новый ордер» программа предлагает выбрать один из двух типов исполнения сделок — немедленное исполнение или отложенный ордер. Первый случай — это и есть открытие ордеров по рыночным ценам. Поле выбора в торговом терминале компании Альпари выглядит следующим образом.
При немедленном исполнении ордер тут же открывается по той цене, которая на данный момент установилась на рынке. Обычно такой подход используют трейдеры, предпочитающие скальпинговые стратегии, где сделки открываются часто и необходимо быстро реагировать на меняющиеся реалии на рынке. Также открытие ордеров по рынку подходит трейдерам, которые полностью посвящают себя торговле или редко входят в рынок, поскольку для осуществления операции необходимо находиться за компьютером.
Отложенные ордера Бай стоп и Бай лимит
Чтобы открыть сделку Buy stop или Buy limit, необходимо в поле выбора типа выбрать строку «Отложенный ордер». После чего окно открытия сделки изменит свой вид на следующий.
Ордер Бай лимит открывается в том случае, если необходимо, чтобы сделка была открыта на покупку по цене, которая ниже текущей рыночной. Когда цена валютной пары дойдет до необходимого уровня, длинная позиция откроется автоматически. Также трейдер может заранее указать не только цену открытия, но и стоп-лосс и тейк-профит для сделки, а также время ее истечения. По достижению этого периода отложенные ордера Buy stop, Buy limit, Sell stop, Sell limit будут удалены. Аннуляция не произойдет, если поле «Истечение» оставить незаполненным.
На рисунке ниже изображен пример использования ордера Бай лимит. В месте предполагаемого входа расположен сильный уровень поддержки, от которого цена отскакивала вверх уже неоднократно. Предполагая дальнейший рост, трейдер устанавливает ордер на покупку, если цена коснется уровня.
Ордер Бай стоп отличается от ордера Бай лимит тем, что он предполагает будущую покупку валютной пары по цене, которая выше установившейся на рынке. Рассмотрим подробнее предыдущую ситуацию. Предположим, что трейдер предполагает, что если цена после падения начнет рост, то очередное снижение произойдет от уровня ближайшего локального максимума. Соответственно, на этой линии необходимо установить отложенный ордер Бай стоп.
Таким образом, если цена развернется и пойдет вверх, будет открыта сделка на покупку валютной пары в месте установки ордера Buy stop.
Многие трейдеры считают, что целесообразнее использовать стоп-ордера. Причина в следующем. Когда вы устанавливаете лимитный ордер, вы предполагаете, что цена дойдет до определенного уровня, зацепит его и развернется в вашем направлении, как показано на рисунке выше. То есть, по сути, вы торгуете либо против тренда, либо на отскок от уровня.
В случае использования стоповых ордеров сделка открывается уже по пути движения цены в том же направлении, в котором двигается валютная пара. То есть, на рынке присутствует определенный тренд, и отложенный стоповый ордер будет открыт в том же направлении, в котором уже двигается цена на рынке.
Отложенные ордера Селл стоп и Селл лимит
Принцип открытия отложенных ордеров на продажу тот же, что и сделок Buy stop и Buy limit. Отличие заключается лишь в направлении сделки.
Ордера Селл стоп открываются в том случае, если вы хотите продать пару, которая в настоящий момент снижается, по цене, которая ниже текущей. В какой момент необходимо использовать этот тип сделок? Например, вы торгуете по тренду, но ждете подтверждения от цены, что вы правильно определили тенденцию. Также такой тип ордеров используется при трейдинге на пробой какого-либо уровня поддержки или сопротивления или в стратегии, предполагающей входы в рынок в случае пробития границ какого-либо коридора или флетового диапазона.
Рассмотрим использование ордеров типа Селл стоп на примере, изображенном ниже.
После продолжительного роста цена валютной пары начала снижаться. В настоящее время она находится в коридоре, ограниченном двумя горизонтальными линиями. Трейдер предполагает, что если уровень поддержки на отметке 111,66 будет пробит вниз, продолжится нисходящий тренд, и валютная пара продолжит свое падение. В этом случае необходимо установить отложенный ордер Селл стоп чуть ниже линии, ограничивающей коридор движения пары внизу.
Отложенные ордера типа Селл лимит необходимо устанавливать в том случае, если в настоящее время пара показывает рост, а цена, по которой вы хотите продать финансовый инструмент, находится выше текущей.
Описанную выше ситуацию можно рассмотреть с другой стороны. Если трейдер собирается торговать внутри диапазона и предполагает, что цена за его пределы пока выходить не собирается, можно продать пару от уровня сопротивления на отметке 115,06. Для этого нужно установить в этом месте отложенный ордер Селл лимит.
Если вы ведете торговлю у брокера с исполнением ордеров Mаrket Еxecution, следует знать, что в моменты высокой волатильности на рынке отложенные ордера могут быть открыты брокером не совсем по той цене, которую вы указали изначально. Поэтому уделите особое внимание выбору брокерской компании, если ваша торговля предполагает использование открытия сделок с отсрочкой по времени.
Отложенные ордера на рынке Форекс являются инструментом, созданным для удобства трейдеров. Они могут быть составной частью определенной торговой стратегии, но не они определяют момент входа в рынок. Особую пользу Stop и Limit ордера приносят трейдерам, у которых нет возможности постоянно следить за рынком, чтобы не упустить момент открытия сделки.
Помним, что прибыльность торговли очень сильно зависит от выбранного вами брокера!
Торговля с помощью отложенных ордеров
Ордера в терминале MetaTrader подразделяются на следующие 3 типа:
Любой из вышеперечисленных ордеров можно как размещать, так и отзывать, в зависимости от текущего движения графика. А отличие первого типа ордера от двух других заключается в том, что при размещении и отмене отложенных ордеров –Sell limit/Buy limit, Sell stop/Buy stop – брокер не взимает с трейдера комиссии.
Выставлять ордера на графике следует в самый благоприятный для этого момент и закрывать — как можно ближе к точке разворота на графике.
Как установить ордер
Для того, чтобы открыть позицию, трейдеру необходимо выставить ордер на продажу или покупку.
Для немедленного исполнения можно воспользоваться четырьмя возможными способами:
Последние три способа можно использовать для установки отложенных ордеров.
Порядок действия следующий:
Разница между Sell limit и Sell stop, Buy limit и Buy stop
Существует четыре типа отложенных ордеров (Pending Order):
Sell stop и Sell limit – это отложенные ордера, которые выставляются с целью продать при достижении рыночного курса «Bid», установленному в ордере. Разница между ними заключается в том, что дальнейшее движение цены при активации ордера Sell stop (продать ниже рыночной цены) может продолжаться в том же направлении, в каком оно направлялось, в отличии от ордера Sell limit (продать выше рыночной цены), при достижении уровня которого, цена обязана сменить свой рост на падение для получения прибыли.
Buy stop и Buy limit – это отложенные ордера, которые выставляются с целью купить при достижении рыночного курса «Ask», установленному в ордере. При установке ордера Buy stop (купить выше рыночной цены), предполагается, что рост цены при достижении уровня отложенного ордера не изменится и будет продолжаться в том же направлении. При установке ордера Buy limit (купить ниже рыночной цены), предполагается, что рост цены при достижении уровня отложенного ордера переменит свое направление на обратное сразу же или после истечении короткого промежутка времени.
Take Profit/ Stop Loss
Как для текущих открытых ордеров, так и для отложенных ордеров присутствует возможность установить Take Profit (TP) и Stop Loss (SL). Они позволяют в автоматическом режиме закрывать позиции при достижении установленного уровня. ТР закрывается в прибыли, SL предотвращает дальнейшие убытки при просадке цены (противоположном движении графика от открытой позиции). Устанавливаются ТР и SL в окне «Ордер». При продаже (Sell) ТР должен быть ниже установленной цены, SL – выше, при покупке (Buy) ТР – выше, SL – ниже.
Отличия ордеров Sell/Buy Limit и Stop.
В чем отличия между ордерами Sell Limit и Sell Stop? А в чем разница между Buy Limit и Buy Stop? Не всякий трейдер со стажем с ходу ответит на эти вопросы, хотя интуитивно и понимает их, а уж про новичков и говорить нечего – для них разница между Limit и Stop ордерами вообще «темный лес»! Давайте попробуем разобраться в этом вопросе досконально, чтобы раз и на всегда «снять эту проблему» с повестки дня.
Рыночные и отложенные ордера Buy и Sell.
Рыночный ордер представляет собой распоряжение брокеру на покупку/продажу финансового инструмента в текущий момент и по текущей цене.
Отложенный ордер – это приказ брокеру на покупку/продажу финансового инструмента при достижении ценой определенного уровня в будущем по заданным условиям.
Отложенные ордера активируются и станут открытыми ордерами, как только цена вырастет или упадет до необходимого уровня. Хороши они тем, что трейдеру не приходится тратить время у монитора в ожидании подходящей цены, так как функционал терминала МТ4 вполне позволяет это сделать.
Рис. 1. Виды ордеров на рынке Форекс.
Лимитные отложенные ордера Buy Limit и Sell Limit предполагают покупку/продажу инструмента по более выгодной цене, по сравнению с текущей. Стоповые отложенные ордера Buy Stop и Sell Stop предполагают покупку/продажу по худшей цене по сравнению с текущей:
Рис. 2. Принципы торговли стоповыми и лимитными ордерами.
Лимитные отложенные ордера Buy/Sell Limit.
Ордер Buy Limit предполагает покупку инструмента по цене ниже текущей. В этом случае трейдер прогнозирует снижение цены до определенного уровня с последующим разворотом (отскоком) и ростом. А это значит, что трейдеру удастся войти в рынок по более привлекательной цене, по сравнению с текущей, и получить больше прибыли (изображение увеличивается кликом):
Стоповые отложенные ордера Buy/Sell Stop.
Ордера Stop выставляются по более худшей цене по сравнению с текущей. Но в этом есть целесообразность.
Так, при установке ордера Sell Stop трейдер устанавливает его на уровне ниже текущей цены, и активируется он только при падении цены до заданного уровня. Дело в том, что цена не всегда идёт в ту сторону, в которую необходимо трейдеру. Но если она все-таки идёт туда, куда нужно трейдеру, то на определенном уровне произойдет ускорение этого движение и расчеты торгующего действительно подтвердятся. Устанавливая ордер Sell Stop, трейдер вливается в активный тренд в надежде, что он продолжится (кликните для увеличения):
Заключение.
Надеемся, что теперь вы поняли, в чем отличия отложенных Stop и Limit ордеров. Теперь при открытии отложенного ордера, вы не будете путаться в том, какой ордер вам необходим: Buy Limit или Buy Stop, Sell Limit или Sell Stop. А основные их отличия в цене: интересует ли вас более благоприятная по сравнению с текущей, или же менее благоприятная, но которая даёт больше гарантии для входа в рынок во время активного тренда.
Отложенные ордера хороши тем, что позволяют трейдерам войти в рынок именно по той цене, при которой они считают заключение сделки наиболее выгодным и верным. При этом, у участника торговли нет необходимости проводить время за компьютером в ожидании нужной цены. Установив отложенный ордер, можно отлучиться от монитора, с условием, что компьютер будет включённым. Либо связь терминала с сервером брокера можно обеспечить установкой программы МетаТрейдер 4 на удаленный VPS – выставили Buy/Sell Stop или Limit отложенные ордера на удалённом терминале и можете выключать свой рабочий компьютер. Очень удобно!
Отложенные ордера: учимся устанавливать Buy Limit и Sell Limit, Buy Stop и Sell Stop
Содержание статьи
В этой статье мы рассмотрим применение в торговле отложенных ордеров: Buy Limit, Sell Limit, Buy Stop, Sell Stop. Отложенные ордера являются незаменимыми помощниками трейдеров для реализации различных торговых стратегий.
Зачем нужны отложенные ордера?
Отложенный ордер – это распоряжение на открытие/закрытие позиции на покупку или продажу инструмента при достижении им конкретной цены. В отличие от рыночного ордера, который исполняется немедленно по текущей цене, отложенный ордер активируется только тогда, когда котировки достигнут указанного в нем значения. Если же котировки не дойдут до обозначенной в отложенном ордере цены, то он просто не будет исполнен.
Трейдер далеко не всегда может находиться у торгового терминала, чтобы выбрать подходящий момент для открытия позиции. Для того, чтобы он мог открыть или закрыть позицию по нужной ему цене, даже занимаясь своими делами и не следя за рынком, используются отложенные торговые ордера.
Наиболее актуально это для трейдеров, применяющих в торговле технический анализ. Можно выставлять отложенные ордера вблизи сильных уровней поддержки/сопротивления в расчете на отскок от них или на их пробой.
Помимо ордеров на открытие позиций, трейдеры активно используют отложенные ордера на закрытие позиций: Stop Loss и Take Profit.
О том, как использовать в торговле ордера Stop Loss и Take Profit мы подробно рассказали ранее в этой статье:
Лимитные ордера на открытие позиций
Лимитный ордер – это распоряжение на открытие позиции по заявленной цене или лучше. Для совершения сделки на покупку ордер выставляется ниже текущей рыночной цены, а для продажи – выше. Таким образом, лимитные ордера применяются, когда трейдер ожидает, что цена достигнет определенного уровня, а затем развернется от него в обратном направлении.
Данные ордера часто используются в стратегиях, ориентированных на отскок цены от сильных уровней поддержки или сопротивления. Особенность лимитных ордеров в том, что они исполняются по цене не хуже заявленной. Возможно исполнение даже по лучшей цене, если значение, указанное в ордере, попадет в ценовой разрыв (гэп).
Buy Limit
Buy Limit – это отложенный ордер на покупку (по цене Ask) ниже текущей рыночной цены. Этот ордер используется, когда трейдер ожидает снижение цены к определенному значению и хочет открыть там позицию на покупку. Например, если цена на валютную пару GBP/USD находится на отметке 1.3880 и трейдер хочет купить ее от уровня 1.3800, ему нужно установить на этот уровень (или можно чуть выше) ордер Buy Limit.
Пример использования отложенного ордера Buy Limit
Sell Limit
Sell Limit – это отложенный ордер на продажу (по цене Bid) выше текущей рыночной цены. Этот ордер применяется, если трейдер рассчитывает на рост котировок до определенного уровня и собирается открыть там позицию на продажу. Например, если котировки валютной пары EUR/USD сейчас около 1.1750, а трейдер хочет продать актив при достижении ценой уровня 1.1800, на этот уровень (или немного ниже) устанавливается ордер Sell Limit.
Пример использования отложенного ордера Sell Limit
Стоп-ордера на открытие позиций
Стоп-ордер – это приказ на открытие рыночной позиции при достижении ценой актива значения, указанного в ордере. Ордер на покупку выставляется выше текущей цены, а на продажу – ниже. Стоп-ордера используются, когда трейдер ожидает, что цена, достигнув определенного уровня, продолжит двигаться в том же направлении.
Они применяются в торговых стратегиях, использующих пробой уровней. Особенность этого типа ордеров в том, что при достижении котировками указанного значения, они автоматически превращаются в рыночные.
Если движение на рынке в этот момент спокойное – ордер исполнится по указанной цене. А если идет резкий импульс котировок (например, на важной новости), то возможно некоторое «проскальзывание» – позиция откроется по цене чуть хуже указанного значения.
Buy Stop
Buy Stop – это приказ на покупку (по цене Ask) выше текущей рыночной цены. Ордер активируется и открывает позицию на покупку при росте котировок к указанному значению.
Пример:
Sell Stop
Sell Stop – это приказ на продажу (по цене Bid) ниже текущей рыночной цены. Ордер активируется и открывает позицию на продажу при снижении котировок к обозначенной в нем цене.
Пример:
Установка отложенных ордеров в терминале
Для установки отложенных ордеров в популярном торговом терминале MetaTrader 4 нужно через главное меню (либо через кнопку на панели инструментов) открыть окно «Новый ордер».
В этом окне отмечаем в поле «Тип ордера» пункт «Отложенный ордер» и выбираем из списка нужный: Buy Limit, Buy Stop, Sell Limit или Sell Stop. Далее указываем цену открытия и, если необходимо – дату истечения (отмены ордера), после чего нужно нажать кнопку «Установить ордер».
Выбранный отложенный ордер будет размещен и исполнен брокером после достижения котировками инструмента указанной в нем цены. Можно сразу добавить в отложенный ордер на открытие позиции приказ на ограничение убытков – уровень Stop Loss (Стоп Лосс), и цену для закрытия прибыли – Take Profit (Тейк Профит). В этом случае позиция и откроется, и закроется (по Стопу или Профиту) без участия трейдера.
Выставление отложенного ордера в терминале MetaTrader 4
Заключение
Отложенные ордера являются полезным помощником для одних трейдеров и незаменимым инструментом для других. С их помощью можно реализовывать различные торговые стратегии, ограничивать убытки и фиксировать прибыль.
Трейдер может даже не следить за рынком, заранее установив в нужных местах на графике цены отложенные ордера (не забывая при этом контролировать риски) – запланированные позиции будут открыты или закрыты автоматически при достижении котировками указанных значений.
Виктор Грязин
Торгует на финансовых рынках с 2004 года. Приобретённые опыт и знания помогли ему сформировать собственный подход к анализу активов, деталями которого он охотно делится со слушателями вебинаров RoboForex.
Основные типы ордеров в платформах MetaTrader
Содержание статьи
В этом обзоре разберем основные типы ордеров, которые используются в платформах MetaTrader. С помощью ордеров трейдер открывает и закрывает позиции, ограничивает убытки и фиксирует прибыль.
Основные ордера в трейдинге
Для торговли на финансовых рынках используются два основных типа ордеров:
На основе этих двух ордеров создано несколько типов ордеров в платформах MetaTrader, в других платформах это может работать иначе.
Ордера для открытия позиций
Рассмотрим основные типы ордеров, которые можно использовать для открытия позиций.
Buy Limit
Buy Limit – это лимитный ордер, активирующий покупку актива по цене, не хуже установленной в ордере. Кроме того, этим типом ордера можно воспользоваться, когда нужно ограничить стоимость приобретаемой единицы не самого ликвидного актива.
Например, если цена на нефть Brent находится на отметке 80$ и трейдер хочет купить ее дешевле, когда она снизится до 70$, он может установить на этот уровень отложенный ордер Buy Limit. Позиция на покупку откроется сразу, как только котировка (цена Ask) достигнет указанной в ордере цены.
Sell Limit
Sell Limit – это лимитный ордер, исполняющий продажу финансового инструмента по цене не ниже той, которая указана в ордере. Этот тип ордера можно также использовать, когда нужно ограничить цену продажи единицы малоликвидного актива.
Например, если цена на золото находится на отметке 1 800$ и трейдер хочет продать его дороже, когда оно вырастет до 2 000$, он может поставить на этот уровень отложенный ордер Sell Limit. Как только котировка (цена Bid) достигнет указанной в ордере цены, будет открыта позиция на продажу.
Buy Stop
Buy Stop – это отложенный ордер на покупку актива по цене выше текущей рыночной. Этот ордер используется трейдером, чтобы открыть позицию на покупку, когда котировки растут и достигают определенного значения.
Например, если трейдер рассчитывает, что пара EUR/USD продолжит рост после того, как преодолеет уровень сопротивления 1.1700, он может чуть выше этой отметки установить ордер Buy Stop. Как только котировка (цена Ask) достигнет указанной в ордере цены, откроется позиция на покупку.
Sell Stop
Sell Stop – это отложенный ордер на продажу актива по цене ниже текущей рыночной. Этот ордер используется для того, чтобы открыть позицию на продажу, когда котировки снижаются и достигают указанного трейдером значения.
Например, если трейдер ожидает, что пара GBP/USD продолжит дальнейшее снижение после того, как пробьет уровень поддержки 1.3700, он может немного ниже этой цены разместить ордер Sell Stop. Как только котировка (цена Bid) достигнет цены, указанной в ордере, будет открыта позиция на продажу.
Более подробно познакомиться с установкой и использованием в торговле отложенных ордеров Buy Limit, Sell Limit, Buy Stop и Sell Stop можно в нашей статье:
Ордера для закрытия позиций
После того как позиция открыта, трейдеру нужно задать условия для ее закрытия. Как правило, это два основных варианта: фиксация прибыли (Take Profit), если прогноз трейдера исполнится, и ограничение убытков (Stop Loss), если цена пойдет против его позиции.
Take Profit
Take Profit (Тейк Профит) – это отложенный ордер на закрытие позиции, который фиксирует прибыль без участия трейдера. Выставленный ордер автоматически закрывает прибыльную позицию при достижении ценой указанного в нем значения.
Например, трейдер купил нефть Brent по цене 70$ и рассчитывает, что она в ближайшее время вырастет до 100$, где он хочет закрыть позицию с прибылью. Для этого он может установить Тейк Профит на отметку в 100$, позиция закроется автоматически, как только котировки достигнут этой цены.
Stop Loss
Stop Loss (Стоп Лосс) – это защитный ордер, который ограничивает возможные убытки трейдера по открытой позиции. Этот приказ автоматически закрывает убыточную позицию при достижении котировками указанного значения. Также с помощью Стоп Лосса можно защищать полученную прибыль, постепенно передвигая его вслед за движением цены.
Например, трейдер продал золото при достижении котировками отметки в 2 000$ и рассчитывает на коррекцию вниз от данного уровня. Но если его прогноз не оправдается и золото продолжит рост, ему нужно будет ограничить возможные убытки. Для этого можно разместить Stop Loss выше уровня 2 000$ (например, на отметку 2010$). Если цена продолжит рост и дойдет до указанной в защитном ордере отметки, позиция на продажу закроется, ограничив возможные потери трейдера.
Более подробно познакомиться с установкой и использованием в торговле ордеров Stop Loss и Take Profit можно в нашей статье:
Трейлинг Стоп
Trailing Stop (Трейлинг Стоп) – это специализированная функция для ордера Stop Loss, которая в автоматическом режиме передвигает Стоп Лосс вслед за движением цены, защищая полученную прибыль. Трейдеру достаточно задать необходимые настройки Трейлинг Стопа в торговом терминале, после чего он может спокойно заниматься другими делами, ордер будет корректироваться программой без его участия.
Данный инструмент наиболее полезен, когда на рынке идет резкий направленный импульс движения цены, а также в тех случаях, когда у трейдера нет возможности внимательно следить за текущим состоянием рынка. Трейлинг Стоп будет передвигаться вслед за ценовым импульсом до тех пор, пока цена не развернется и не пойдет в обратном направлении.
Более подробно познакомиться с настройкой и использованием в торговле ордера Trailing Stop можно в нашей статье:
Понятия Маржин Колл и Стоп Аут
Рассмотрим еще такие важные понятия, как Margin Call и Stop Out.
Margin Call
Margin Call (Маржин Колл) – это уведомление от брокера, в котором он оповещает трейдера о том, что в результате имеющегося убытка по открытым позициям суммы свободных средств на торговом счете становится недостаточно для поддержания этих позиций. Трейдеру необходимо либо внести дополнительные средства на счет, либо закрыть часть позиций, иначе может произойти Stop Out.
Stop Out
Stop Out (Стоп Аут) – это принудительное закрытие убыточных позиций брокерской компанией по текущей рыночной цене при снижении до критического уровня (установленного брокером) соотношения Средства / Залог. После закрытия позиций баланс торгового счета будет скорректирован в соответствии с понесенными убытками. Открытые позиции будут закрываться до тех пор, пока соотношение Средства / Залог не превысит установленный брокером уровень Стоп Аута.
Подробнее узнать о понятиях Маржин Колл и Стоп Аут можно в нашей статье:
Заключение
Торговые ордера являются основным инструментом трейдера для работы на финансовых рынках. Используя различные типы отложенных ордеров, трейдер может применять любую торговую стратегию, ограничивать убытки и защищать или фиксировать прибыль. Он может даже заниматься другими делами, а в это время заранее установленные ордера исполнятся автоматически.
Виктор Грязин
Торгует на финансовых рынках с 2004 года. Приобретённые опыт и знания помогли ему сформировать собственный подход к анализу активов, деталями которого он охотно делится со слушателями вебинаров RoboForex.